BlackRock這家全球最大的基金管理公司準備利用新興AI技術的使用來獲得超越競爭對手的優勢

大綱

一、使用生成式人工智慧(Generative AI)將是金融業的趨勢

根據 NVIDIA 2022 年發布的一份報告顯示，每 10 家金融服務公司中就有 9 家希望通過投資 AI 來推動關鍵業務成果。

此外，根據彭博資訊（BI）的一份新報告，僅憑生成式人工智慧，市場就有望爆炸式增長，未來 10 年將從 2022 年的 400 億美元增長到 1.3 萬億美元。

由於金融業是屬於高度監管的行業，對於生成式人工智慧的使用肯定要在合規的情況下發展，因此應用的範圍須審慎評估，以避免影響客戶及金融秩序。

二、BlackRock推出首款專屬該行業的生成式人工智慧(Generative AI)工具

BlackRock這家全球最大的基金管理公司，管理資產規模已達到了9.1兆美元(根據2023/Q3數字)，除了其耀眼的規模外，其獲利表現也是遙遙領先於同業。這家在業界首屈一指的公司將準備推出首款人工智慧工具來幫助客戶獲利及提高員工的生產力，其後續的發展倍受金融界的矚目。

一般市面上看到的生成式工人智慧是屬於通用型的，並非針對特定行業開發的，所以在專業領域表現肯定不會符合專家的標準，所以BlackRock並不是使用現成已經開發好的人工智慧模型，而是另外投資開發以”金融”為中心的語言模型，在特定於金融市場和投資的文本上進行訓練，這樣才能符合專業領域上的使用。

**對於金融投資業來說，人工智慧的能力強大，它可以分析每天的新聞、經紀人報告、政府統計數據和地理空間數據，以提供有關投資方向的線索，人工智慧可做為輔助員工的工具提高生產力。 **每天的新聞、經紀人報告、專家見解和政府統計數據都提供了可以被人工智慧分析的數據，以提供有關潛在經濟形勢的線索。同時，地理空間資訊可用於通過分析卡車進出公司倉庫或城市人流量等模式來識別趨勢。 **銀行業徵信時若能納入地理空間資訊，在判斷客戶營收及營運表現應該會有不錯的效果。

該公司於2023年12月6日告訴員工，BlackRock計劃在2024年1月向客戶推出生成式人工智慧工具來提高生產力。

此外該公司也要在整個公司的 Office 365 生產力軟體中部署微軟的人工智慧外掛程式。由此可知BlackRock應該是與OpenAI合作開發人工智慧風險管理系統。

以這種方式使用人工智慧將可讓基金經理削減固定成本並提高獲利率。“大型語言模型和自動化能夠真正擴展員工的時間和精力而讓生產力提高。世界各地的公司都在競相使用生成式人工智慧來創造新產品並挖掘專有數據以獲得財務優勢。BlackRock目前已經從”技術服務”中獲得了超過8%的收入，其目標是領先於其資產管理同行。

BlackRock 2023年第三季財報數字總覽

BlackRock驚人的報酬表現

三、BlackRock的阿拉丁和eFront風險管理系統

BlackRock打算將生成式人工智慧的功能納入在其內部原有的風險管理系統上，BlackRock這套風險管理系統名為”阿拉丁和eFront風險管理系統”(Aladdin and eFront risk management systems)，該系統結合了先進的風險分析和高度可擴展的處理能力，讓客戶能夠查看整個投資組合，了解風險和敞口，並快速準確地採取行動。

BlackRock將生成式人工智慧納入在阿拉丁系統中，像是提供一個”副駕駛”，客戶將能夠使用大型語言模型技術來幫助他們從阿拉丁風險管理系統中提取資訊。

阿拉定風險管理系統的功能頗為強大，包含六大特色說明如下:

阿拉丁風險管理系統的特色

特色	功能
PORTFOLIO POSITIONS & EXPOSURES	1. 證券和投資組合級風險分析-針對每種證券計算的50+分析措施 2. 跨行業、發行人、國家、評級等的集中度 3.時間序列/趨勢分析
PORTFOLIO RISK & SCENARIO ANALYSIS	1. 使用分析和歷史方法的風險值/跟蹤誤差 2. 壓力測試，包括使用者定義的場景和衝擊 3. 分解各因素的回報
SECURITY VALUATION & CASH FLOW PROJECTIONS	1. 基於即時曲線數據的交易品質估值和分析 2. 相對價值分析 3.可使用專有模型
PERFORMANCE & ATTRIBUTION	1. 自下而上計算的每日分析回報 2. 按戰略、證券、國家和行業劃分的歸因和損益 3.絕對值或相對於”基準”的比較
ASSET ALLOCATION ANALYSIS	1. 優化分析 2. 高效的前沿報告 3. 風險預算
COMPLIANCE & OVERSIGHT	1.查看每日不符合規則的情況及部位 2. 監督外部管理的投資組合

四、其他金融機構使用Generative AI的情況

其他金融服務公司也在內部和客戶中試驗人工智慧工具。包括美國銀行（Bank of America）和富國銀行（Wells Fargo）在內的幾家銀行都提供人工智慧驅動的聊天機器人，以説明零售客戶管理他們的財務。

Citgroup首席執行官簡·弗雷澤（Jane Fraser）2023年12月5日在為國會聽證會準備的證詞中表示，Citgroup正在使用大型語言模型來提高開發人員的生產力並測試軟體漏洞，但不適用於信用評分或其他影響客戶訪問金融產品的應用程式。

五、台灣的金融業使用AI的情況

金管會曾於2023年5月調查我國金融機構共175 家，其中有63 家採行AI 技術(約47%)，應用之範疇包含

客群經營，如智能客服、機器人理財等；
風險管理及法令遵循，包含洗錢防制、分析可疑交易、開戶案件審查等；
流程精進，包含影像辨識及後臺流程自動化等；
數據分析，如客戶屬性及消費等行為數據分析、市場趨勢分析等；
其他，如利用威脅情資分析資安情境等。

金管會業於2023年4月以問卷形式完成相關調查，結果顯示目前尚無金融機構導入生成式AI 應用於金融業務或內部作業。惟有2 家金融機構規劃導入應用，並有80 家金融機構及周邊單位評估中。另有95 家金融機構及周邊單位針對內部員工使用生成式AI 進行管制，包括設置防火牆以阻擋公司內網連結至ChatGPT 網站、依機構內部規範控管以防止客戶個人資料外洩等。